本部影片顺承四年前托马斯简《惩罚者》的剧情，上集中，本想彻底从反恐第一线退休且与家人归隐田园的FBI探员弗兰克·卡斯特(雷·史蒂文森饰)最终未能逃脱黑帮疯狂的复仇，不但自己被打成重伤险些丧命，自己的妻儿也成为罪恶的牺牲品。肩负仇恨的弗兰克在康复后选择了黑暗而几近疯狂的复仇之路。但在复仇的过程中，他终于意识到复仇并不是他最终的归宿，更不是目的所在。面对罪恶，复仇终将升华为“惩罚”！在手刃仇人之后，弗兰克变成了这个城市里最为隐秘的“惩罚者”，游离于治安体系之外，凌驾于法律规范之上，是打击猖狂犯罪分子的头号先锋、乱世英雄！很快黑帮老大Billy Russoti(多米尼克·威斯特饰)进入了弗兰克的视野，比利经营着这座城市内的走私生意，手下有着庞大的犯罪体系网。但这对于弗兰克来说只不过是他执行“惩罚”的理由，与此同时比利也开始向惩罚者叫嚣，他不相信这个出没于黑暗中的“疯子”能够撼动他的统治，他逐步吞噬城内各大帮派，发誓要将惩罚者捏死。但很明显他小看了弗兰克，很快比利就败在了弗兰克的手下。伴随着黑帮老大的轰然倒下，黑帮体系网也随之土崩瓦解。弗兰克因此而声名鹊起，一人击溃犯罪网的故事被逐渐传诵为传奇，他那身骷髅制服也成了使罪犯们战栗的死亡标志。 不过出乎所有人意料的是，比利并没有成为弗兰克的枪下游魂。他竟然幸存了下来！但他的脸已经严重损毁，看上去好似一副混乱至极的拼图。在复仇烈焰的灼烧下，比利正式埋葬了自己，化名为“拼图”(Jigsaw)重出江湖。这时又一个奇怪而恐怖的人物——竖锯出现了，从某种程度上来说他与弗兰克很相似，不论是当初坚定的复仇意志，还是绝不留情干净利落的冷血手法，但竖锯的野心可不仅仅限于此，他还要将城内的黑帮一一吞并，自然这些帮派的头目也成了他砧板之肉。虽然这在一定程度上等于协助了弗兰克的工作，但敌人就是敌人！而在弗兰克逐步调查竖锯的过程中，他惊讶地发现，事实的真相远非一般人能够承担。不过对于惩罚者来说，回应暴力的只有更加强大的暴力！

里奥和乌尔里希是从小玩到大的好友，两人之间的友谊十分的坚实。一次偶然中，里奥邂逅了名为费莉希蒂的女人，虽然费莉希蒂已经结了婚，但是他们依然不可自持的坠入了情网之中。在一次偷情的过程中，费莉希蒂的丈夫意外归来撞破了奸情，在决斗中，里奥获胜了。之后，身败名裂的里奥被上司派往非洲执行任务，为期五年之久，临走前，里奥将费莉希蒂托付给乌尔里希照料。一晃眼多年过去，当里奥再度回到家乡时却发现，费莉希蒂早已经嫁给了乌尔里希。

一个二战中在家从事农活的妇女，一个美国军队征召人员，一个英国士兵，他们三个人在通往坎特伯雷的路上在一个叫肯特的小镇相遇了。这个小镇正在经受一个神秘的“胶水男”的折磨，这个“胶水男”会把胶水浇在夜里和士兵出去约会的少女的头发上。于是他们三人便试图追查出胶水男的真实身份，并把嫌疑人锁定为当地的法官——一个对英格兰历史，尤其是对坎特伯雷的历史有着神秘的观点的神秘人物身上。

在捕鱼社区里，有些东西把鱼吓走了，因此当地政府找专家来查明真相。当科学家到达后，人们就开始失踪，而只发现它们部份的尸体。 会不会是湖里的一只史前巨大鱿鱼乾的呢？ 或者有更合理的解释吗？

西元709年，外星人凯坦（詹姆斯·卡维泽 饰）驾驶的飞船坠毁在挪威境内，同伴重伤死亡，飞船损毁，沉入湖底。凯坦凭借随身携带的先进机器掌握了地球的知识和当地的语言，在森林内游荡之际，他遇到了维京人乌弗里克（杰克·休斯顿 饰），并随之回到了村庄。凯坦告诉维京人自己正在寻找一头“恶龙”，而这条恶龙正是他飞船上的一只怪兽，因飞船坠毁逃遁。维京人起初认为凯坦是个说大话的骗子，但随着村民一个个离奇消失，他们才发现所谓的“恶龙”真的存在……