女记者Stella为工作方便搬到经常闹鬼的大屋，后得到一个法术高强的大师帮助，引出鬼魂，却也引出了一段人间惨案···

爆破专家李杰（李连杰饰）一次因执行任务判断失误，亲眼目睹妻儿被活活炸死，伤心欲绝辞去公职，一面寻找杀死妻儿的凶手，一面化名大胆，为天皇巨星龙威（张学友饰）出任保镖及替身，不时为他演出亡命的镜头。除了记得凶手的声音之外，并无其它线索。电视台主持人乐慧贞（邱淑贞饰）对龙威的表演有所怀疑，因此不惜日夜跟从。龙威受邀参加一个大型珠宝展览会，自称医生（王霄饰）的匪徒正策划盗取展览会钻饰，并派助手朱菲（周嘉玲饰）混入酒店当公关作卧底。钻饰展览当日，李杰护送龙威到场后就离开，回家途中偶然在车上认出了医生的声音，于是拼命返回狂追匪徒，演绎了一场生死混战......

八年前，涂靖宇的父母因车祸身亡，妹妹箬婷患病住院，父好友宋伟励收养了涂家兄妺俩。涂靖宇和宋伟励的女儿心怡成婚，不料在旅行中突发火灾，宋伟励，心怡不幸死亡，涂接任怡然集团总经理。一项收购计划中，杨光与振东意见不合，涂支持杨光引起振东嫉恨，告发涂有纵火嫌疑，致使收购资金不到位，陷入困境。妻子贤爱离开涂，振东在偶然中结识箬婷，得知涂是无辜的，杨光就是易容后的心怡，她并没有死，而是怀疑涂有纵火嫌疑回到怡然集团，欲寻机报复。振东毅然帮助涂澄清亊实，杨光伤痛欲绝，不能原谅自已。风波过后，涂重振怡然，收购案成功。振东带箬婷美国治病并相爱。一年后，涂来首尔寻找在医院做义工的贤爱，站在汉江边回想这一切，感慨万分。

女工康岚和丈夫于水感情甚笃。然而，一个年轻女孩的到来，扰乱了平静的生活，平时疼爱她的丈夫居然提出离婚。善良的康岚无法接受现实，一追查竟发现丈夫是逃犯。 　　而此时，丈夫于水也面临痛苦选择：三年前，他将少女桑叶的姐姐误伤致残，为了照顾身患绝症的寡母，他畏罪潜逃。 　　和善良的康岚结婚后，他陷入了更加痛苦的自责中，他原想为寡母送终后向康岚坦白一切，投案自首，少女桑叶的突然出现打乱了他的计划。康岚了解到一切后，毅然地将身患绝症的婆婆接到身边治病，同时卖掉房子赔偿桑家姐妹。康岚的举动让于水彻底醒悟：立即投案自首才是真正的自我救赎。 　　秋日的早晨，于水跪别母亲，在康岚的陪同下走向公安局，他终于卸掉了长久来压在心头的包袱，走向通往新生的道路。

该剧以清末民初封建王朝的没落与社会转型为背景，讲述民间魔术艺人用朴素而本能的爱国情怀，传承、保护国粹的故事。有着数千年历史的中国戏法，到清末形成了三大派系：北方的“沈家堂彩”、“莫氏手彩”和南方的“鬼道戏法”。然而随着列强文化渗透的加剧，日本魔术师对我流传千年的戏法秘籍《神仙戏术》虎视眈眈。他们以传艺为名潜入天津，制造血案挑起我戏法派系争斗，收买地方官吏控制我民间艺人，企图将我国宝据为己有。同时，袁世凯之子袁克定通过打压、引诱、陷害等手段，迫使艺人为其政治阴谋服务。这种双重压迫，使得民间艺人的生存空间异常狭小艰难。以“沈家堂彩”掌门人沈万奎为首的一批民间艺人，不畏艰险，誓死保护国粹，传承中华文明，由此演绎出一段惊心动魄的悲壮历史。全剧由“复仇”与“保护国粹”两条主线贯穿，而主人公来宝的人生轨迹则由前半部的以报杀父之仇、让“莫氏手彩”重振江湖为主，转变为后半部的以对抗日本魔术师武藤章、助推反袁斗争为主。