1984年，“蓝鱼”号核潜艇研制的紧要关头发生重大国际泄密案，年轻的国安侦察员马东思维敏捷、桀骜不驯，奉命以保卫干事的身份潜入军工202厂暗中调查，与间谍玩了一出惊心动魄的“猫鼠游戏”。在这过程中，马东爱上工程师冯书雅，却因任务需要故作冷漠放弃这段爱情，并撮合好友陈其乾与她的婚姻。经过抽丝剥茧的排查，马东一举破获间谍组织立下大功，陈其乾却不幸遇害，此时冯书雅已有他的遗腹子。马东十分内疚，为了心中真

在未来，因环境恶化，人类迁居地下城。地下城能源面临枯竭，科学家们从未放弃带领大家重返地面生活的计划。在计划实施的那天，灾难降临......实验毒气泄漏，地底巨蜥变异，人们不得不乘坐唯一一辆通向地表的列车逃生。

民国年间的天津卫水患频发，河中怪力乱神之事不绝。河上警察队队长郭得友深得师傅“老河神”的真传，一手点烟辨冤的绝技，告慰冤魂无数。漕运商会会长离奇死于河中，郭得友背负嫌疑与会长之子丁卯，青梅竹马的女伴顾影，以及天津市政府秘书长之女肖兰兰一同查清案件，发觉种种诡谲的迹象都指向了二十年前的一段往事。当时一个叫做“魔古道”的邪教组织肆虐京冀一带，二十年后，郭得友和丁卯再次发现了“魔古道”的踪迹，郭得友、丁卯、顾影、肖兰兰四人为了阻止魔古道的复辟，卷入了一桩桩惊悚离奇的案件之中。

万能私家侦探社是一家连同社长黄若思（许冠文）在内只有三名工作人员的小侦探社，由于生意不咸不淡，加上黄若思为人小气刻薄，员工河豚（许冠英）和积琪（赵雅芝），尤其前者没少遭罪。原在汽水厂上班的李国杰（许冠杰）因工作偷懒被老板解雇，一身好功夫的他来到万能求职，黄若思起初不肯雇用，随后见他的确有两把刷子，应了下来，薪水自然苛刻。 李国杰没来之前，黄若思与河豚搭档侦探的，无非一些风流、偷窃、欺诈事务，这些案件不是每一都能侦破，而侦破的过程常常充满尴尬，远称不上完美，但其时香港社会的百态却一览无遗。他来之后，三人的合作亦是如此。更要命的，是他们常被警探（吴耀汉）误视作不法分子。 几件不大不小的案子，尤其八十岁老翁的娇妻（卢慧芝）在外与人（吴耀汉）偷情一案办过，李国杰显现出比黄若思更强的工作能力，更得客户青睐。某日，黄若思与李国杰受委托来到某家先前被劫匪威胁、现有劫匪出入的戏院，捕捉劫匪的过程中，黄若思被匪首（石坚）的几声枪响吓破胆且负伤，李国杰却凭机智将劫匪制服并收获意外好处，两人身份一时对调。

这部黑色喜剧讲述30年代动荡的香港，诸色人等各出其谋，鱼珠混杂。大老千胡老头用美人计骗走了教父卡邦等的钱，却落在探长罗宾和私家侦探亚哟手里。失去钱财的卡邦却赢得一美人心，二人一起远走高飞……