1927年，白色恐怖笼罩中国。 中共地下党夏风和朱雷在咖啡厅秘密接头时，遭到国民党特工高扬伏击。朱雷十二岁的女儿朱美云，亲眼看见父亲死在自己面前。夏风重伤被俘，他的未婚妻、进步学生陆玫，强忍悲痛，带着朱美云匆匆逃离。十年后，上海沦为孤岛。已是中共炸弹专家的陆玫与组织失去联系，流落上海。成长为狙击手的朱美云一心为父报仇也返回了上海。两人与仇人高扬不期而遇。民族大义下，他们求同存异。爱国护士孟香兰，青帮阔少赵非以及保镖叶三，女游击队员铁妞等先后加入，一支独特的敌后抗日小队就此成立。

老汤一辈子追求“飘逸”，因集资案受骗，但也是同案犯。他出狱这天，父亲大寿，三弟回国，债主逼门。父亲去世，把全部遗产交到老汤手里，让他当汤家的掌门人，但有两个条件，完成不了，遗产捐赠社会。老汤的儿子汤姜要结婚了，对象家境较好。老汤不服气，要挣一笔钱给儿子。不想，老汤打台球骗钱被揭穿，他只能眼睁睁儿子当了人家的倒插门女婿。老汤集资欠债的都是穷人，他重写借据准备还债，但他没有钱，除非动用父亲的遗产...

一九三九年五月三十日，潜伏的中共天津城委特科情报谋事的洋行倒闭了，上线老顾为掩护熊阔海（张嘉译饰）被日本宪兵司令小泉杀害。特科行动组组长于挺除掉小泉的行动失败。熊阔海偷偷卖了小洋房，买到了极有价值的情报，冀东根椐地根椐他们的情报打了个大胜仗。老于谋 划了新的暗杀小泉的行动， 英勇的飞龙以自己的死为代价，除掉特高课课长中村。由于小泉去南京[会给我方潜伏工作带来巨大危险，熊阔海决定不惜一切代价在天津除掉小泉。

金源市公安局资深刑警许飞，多年前在执行任务时，目睹战友潘阳牺牲、疑犯黄红兵和幕后老大蒋耀武逃逸后，苦练射击本领，成为一名神枪手。许飞受命协助女刑警队长铁成，组建追逃行动组，抓捕包括蒋耀武、黄红兵在内的负案在逃者……

冀东长城脚下的潘家峪，居住着抗倭名将戚继光戚家军的后代。八路军在冀东消灭日寇，战斗中与潘家峪人民结下了生死情谊，潘家峪也因此成为革命根据地、抗日堡垒村。驻冀东丰润的日军顾问佐佐木对潘家峪人民恨之入骨，一心想彻底摧毁根据地，消灭八路军。佐佐木因找不到八路军而恼羞成怒，带领日军对潘家峪村进行了惨绝人寰的大屠杀。日军的暴行，不但没有使潘家峪人民屈服，反而对日寇更加憎恨。幸存下来的20多名青壮年组成了复仇团，舍身抗日，报仇雪恨，佐佐木被消灭了，烈士的鲜血染红了长城。